Содержание, задачи и принципы анализа финансово-хозяйственной деятельности

Чтобы развиваться в условиях рыночной экономики и не допустить банкротства, нужно знать, как управлять финансами, какой должна быть структура капитала по составу и источникам образования, какую долю должны занимать собственные средства, а какую — заемные. Следует знать и такие понятия рыночной экономики, как платежеспособность, финансовая устойчивость, деловая активность, рентабельность и др. Управление финансами предполагает их анализ. Финансовый анализ является составной частью экономического анализа.
Назначение анализа финансового состояния (финансового анализа) — своевременно выявлять и устранять недостатки в финансовой деятельности, находить резервы улучшения финансового состояния организации.
При этом необходимо решать следующие задачи:
1.  На основе изучения взаимосвязи между разными показателями производственной, коммерческой и финансовой деятельности дать оценку выполнения плана по поступлению финансовых ресурсов и их использованию с позиции улучшения финансового состояния.
2. Построить модели оценки и диагностики финансового состояния, провести факторный анализ, определив влияние факторов на изменение финансового состояния организации.
3. Спрогнозировать возможные финансовые результаты, исходя из реальных условий хозяйственной деятельности, наличия собственных и заемных ресурсов и разработанных моделей оценки и диагностики финансового состояния при разноjбразных вариантах использования ресурсов.
4.  Разработать конкретные мероприятия, направленные на более эффективное использование финансовых ресурсов и укрепление финансового состояния.
Как известно, организация — сложное формирование, состоящее из партнерских групп, находящихся в тесном взаимном общении. Среди партнерских групп можно выделить основные и неосновные, использующие данные внешнего (на основе официальной бухгалтерской отчетности) и внутрихозяйственного финансового анализа.
Перечень основных партнерских групп, их вклад в хозяйственную деятельность организации, требования в отношении компенсации своего участия и интересы, которых они добиваются в предпринимательской деятельности, систематизированы в табл. 1.1.
Таблица 1.1. Основные партнерские группы
Партнерские группы    Вклад партнерской группы    Требования компенсации    Объект финансового анализа
Собственники    Собственный капитал    Дивиденды    Финансовые результаты, финансовая устойчивость, деловая активность
Инвесторы, заимодавцы    Заемный капитал    Капитал и проценты на вложенный капитал    Оплатность (кредитоспособность), финансовая устойчивость, платежеспособность, деловая активность
Руководители
(администрация)    Знание дела
и умение руководить    Оплата труда и
доля прибыли
сверх оклада    Все стороны деятельности
организации
Рабочие    Приведение в действие
средств и предметов труда    Заработная
плата, премии,
социальные
условия    Платежеспособность,
финансовые результаты
Поставщики
средств
и подрядчики    Обеспечение
непрерывности и
эффективности
процесса производства
продукции    Договорная
цена    Платежеспособность,
финансовая
устойчивость
Покупатели
и заказчики    Реализация
продукции    Договорная
цена    Дебиторская, кредиторская
задолженности, выручка от
реализации
Налоговые
органы    Услуги
обществу    Своевременная
и полная
оплата налогов    Финансовые результаты
организации

К неосновным партнерским группам относятся группы, опосредованно заинтересованные в успехах организации: страховые компании, аудиторские и юридические фирмы и т.д.
Для реализации поставленных задач необходима соответствующая информационная база, последовательность создания которой отображена на рис. 1.1.
 


Рис. 1.4. Взаимосвязь показателей, характеризующих состояние объекта анализа [12. С. 22]

Формирование системы показателей для анализа финансового состояния требует взаимодействия бухгалтерии, планово-экономического отдела, отдела труда и заработной платы, маркетинга, материально-технического снабжения и ряда технических служб.
Анализ финансовой отчетности — это процесс, при помощи которого мы оцениваем прошлое и текущее финансовое положение и результаты деятельности организации. Однако при этом главной целью является оценка финансово-хозяйственной деятельности нашей организации относительно будущих условий существования.
Финансовая (бухгалтерская) отчетность является информационной базой финансового анализа, потому что в классическом понимании финансовый анализ — это анализ данных финансовой отчетности. Финансовый анализ проводится по-разному, в зависимости от поставленной задачи. Он может: использоваться для выявления проблем управления производственно-коммерческой деятельностью; служить для оценки деятельности руководства организации; быть использован для выбора направлений инвестирования капитала, наконец, выступать в качестве инструмента прогнозирования отдельных показателей и финансовой деятельности в целом.
Анализ — это инструмент познания предметов и явлений внутренней и внешней среды, основанный на разделении целого на составные части и исследовании их во взаимосвязи и взаимозависимости.
Экономический анализ — это система специальных знаний, связанная с исследованием экономических процессов и явлений в их взаимосвязи, складывающихся под влиянием объективных и субъективных факторов.
Финансовый анализ — часть экономического анализа, представляющая собой систему определенных знаний, связанную с исследованием финансового положения организации и ее финансовых результатов, складывающихся под влиянием объективных и субъективных факторов, на основе данных финансовой (бухгалтерской) отчетности. Финансовый анализ — процесс исследования финансового состояния и основных результатов финансовой деятельности организации с целью выявления резервов повышения ее рыночной стоимости и обеспечения эффективного развития.
Финансовое состояние — уровень сбалансированности отдельных структурных элементов активов и капитала организации, а также уровень эффективности их использования. Оптимизация финансового состояния предприятия является одним из основных условий успешного ее развития в предстоящей перспективе. В то же время кризисное финансовое состояние организации создает серьезную угрозу ее банкротства.
Содержание финансового анализа определяется его целями, объектами исследования и предметом. По существу, содержание дает ответ на вопросы, что исследуется, как и для чего проводится анализ.
Целью анализа финансовой отчетности является получение ключевых (наиболее информативных) параметров, дающих объективную и наиболее точную картину финансового состояния и финансовых результатов деятельности предприятия. Цель анализа достигается в результате решения определенного взаимосвязанного набора аналитических задач.
Аналитическая задача представляет собой конкретизацию целей анализа с учетом организационных, информационных, технических и методических возможностей проведения анализа.
Объект анализа — это то, на что направлен анализ. В зависимости от поставленных задач объектами анализа финансовой отчетности могут быть: финансовое состояние организации, или финансовые результаты, или деловая активность организации и т.д.
Субъектом анализа является человек, занимающийся аналитической работой и подготавливающий аналитические отчеты (записки) для руководства, то есть аналитик.
Финансовый анализ решает следующие задачи:
1)  оценивает структуру имущества организации и источников его формирования;
2)  выявляет степень сбалансированности между движением материальных и финансовых ресурсов;
3)  оценивает структуру и потоки собственного и заемного капитала в процессе экономического кругооборота, нацеленного на извлечение максимальной или оптимальной прибыли, повышение финансовой устойчивости, обеспечение платежеспособности и т.п.;
4)  оценивает правильное использование денежных средств для поддержания эффективной структуры капитала;
5)   оценивает влияние факторов на финансовые результаты деятельности  и эффективность использования активов организации;
6)  осуществляет контроль за движением финансовых потоков организации, соблюдением норм и нормативов расходования финансовых и материальных ресурсов, целесообразностью осуществления затрат.
В сегодняшних условиях для большинства предприятий характерна «реактивная» форма управления деятельностью, т.е. принятие управленческих решений как реакция на текущие проблемы. Такая форма управления порождает ряд противоречий между: интересами предприятия и фискальными интересами государства; ценой денег и рентабельностью производства; рентабельностью собственного капитала и рентабельностью финансовых рынков; интересами производства и финансовой службы и т. д.
Анализ финансовой отчетности выступает как инструмент для выявления проблем управления финансово-хозяйственной деятельностью, для выбора направлений инвестирования капитала и прогнозирования отдельных показателей.
Одной из задач реформирования предприятия является переход к управлению финансово-хозяйственной деятельностью на основе анализа экономического состояния с учетом постановки стратегических целей деятельности предприятия, адекватных рыночным условиям, и поиска путей их достижения. Результаты финансово-хозяйственной деятельности предприятия интересуют как внешних рыночных агентов (потребителей и производителей, кредиторов, акционеров, инвесторов), так и внутренних (работников административно-управленческих подразделений, руководителей предприятия и др.).
Стратегический финансовый анализ — процесс изучения влияния факторов внешней и внутренней среды на результативность осуществления финансовой деятельности организации с целью выявления особенностей и возможных направлений ее развития в перспективном периоде.
К числу основных, стратегических, задач развития любой организации в условиях рыночной экономики относятся:
♦    оптимизация структуры капитала предприятия и обеспечение его финансовой устойчивости;
♦    максимизация прибыли;
♦    обеспечение инвестиционной привлекательности предприятия;
♦   создание эффективного механизма управления предприятием;
♦   достижение прозрачности финансово-хозяйственного состояния предприятия для собственников (участников и учредителей), инвесторов, кредиторов;
♦    использование предприятием рыночных механизмов привлечения финансовых средств.
Оптимальность принимаемых управленческих решений зависит от разных направлений политики развития деятельности предприятия:
♦  от качества экономического анализа;
♦  от разработки учетной и налоговой политики;
♦  от выработки направлений кредитной политики;
♦ от качества управления оборотными средствами, кредиторской и дебиторской задолженностью;
♦ от анализа и управления затратами, включая выбор амортизационной политики.
Значение финансового анализа организации здесь трудно переоценить, поскольку именно он является той базой, на которой строится разработка экономической стратегии предприятия. Анализ опирается на показатели промежуточной и годовой бухгалтерской отчетности. Предварительный анализ целесообразно проводить перед составлением бухгалтерской (финансовой) отчетности, когда еще имеется возможность изменить ряд статей баланса. На основе данных итогового анализа финансово-хозяйственного состояния осуществляется выработка почти всех направлений экономической (в том числе и финансовой) политики предприятия. От того, насколько качественно он проведен, зависит эффективность принимаемых управленческих решений.
Качество же самого финансового анализа зависит от применяемой методики, достоверности данных финансовой отчетности, а также от компетентности лица, принимающего управленческое решение.
Экономический анализ, как известно, используется для исследования экономических процессов и экономических отношений, возникающих у организаций. Экономические отношения возникают на всех стадиях воспроизводственного процесса, на всех уровнях хозяйствования. При этом однородные экономические отношения, характеризующие одну из сторон общественного бытия, представленные в обобщенном абстрактном  виде,  образуют экономическую  категорию.
Финансы, выражая реально существующие в обществе производственные отношения, имеющие объективный характер и специфическое общественное назначение, выступают в качестве экономической категории.
Распределение и перераспределение стоимости с помощью финансов обязательно сопровождается движением денежных средств, принимающих специфическую форму финансовых ресурсов. Они формируются у субъектов хозяйствования и государства за счет различных видов денежных доходов, отчислений и поступлений, а используются на расширенное воспроизводство, материальное стимулирование работников, на социальные нужды и т.п.
Рассмотрим финансовую модель хозяйственной деятельности организации (рис. 1.2). Она иллюстрирует формирование вложенного капитала из капитала собственного и заемного. Капитал может быть вложен или в основные, или в оборотные активы, или — если имеются некоторые излишки — направлен на внешние инвестиции.
Часть, превращенная в оборотный капитал, тратится на сырье и материалы и на преобразование их в готовые изделия и товары, а также на обращение всего этого в деньги. Перетекание денег к поставщикам прерывается кредиторами точно так же, как и дебиторский «барьер» замедляет возврат поступающих в оборот денег. Процесс преобразования закупленных материалов в конечный продукт предполагает расходование денег на оплату труда, аренду помещений, налоги, страхование, коммунальные платежи и т.д. Некоторая часть основных активов полностью используется в форме амортизации. Кроме этого в организации существует много административных расходов,  которые также требуют денег.

 

Рис. 1.2. Финансовая модель хозяйственной деятельности организации

Продажа готовой продукции (работ, услуг) и товаров может осуществляться посредством прямых платежей или в кредит. В последнем случае дебиторы замедляют процесс притока денежных средств в организацию. Если организация инвестировала деньги во внешние проекты, то проценты от вложений приходят из-за «границы» оборотного капитала в форме доходов от прочей внереализационной деятельности. Наконец, некоторая часть денежных средств будет утрачена по причине уплаты налогов, процентов за кредит и других финансовых расходов.
Денежный оборот является отражением отношений между участниками процесса производства. Финансовая деятельность как часть хозяйственной деятельности включает в себя все денежные отношения, связанные с производством и реализацией продукции, воспроизводством основных и оборотных средств, образованием и использованием доходов.
Финансовая деятельность — целенаправленно осуществляемый процесс практической реализации всех основных функций финансов организации.

Похожие рефераты:

• Содержание, задачи и принципы анализа финансово-хозяйственной деятельности

Чтобы развиваться в условиях рыночной экономики и не допустить банкротства, нужно знать, как управлять финансами, какой должна быть структура капитала по составу и источникам образования, к...
• Этапы анализа финансово-хозяйственной деятельности
Анализ финансовой отчетности — это процесс, при помощи которого мы оцениваем прошлое и текущее финансовое положение и результаты деятельности организации. Однако при этом главной целью являет...
• Отличительные особенности анализа финансово-хозяйственной деятельности малых предприятий
Финансовый анализ представляет собой способ накопления, трансформационный и использование информации финансового характера, имеющий целью:
-    оценить текущее и перспективно...
• Мероприятия, направленные на повышения эффективности финансово-хозяйственной деятельности предприятия, разработанные по результатам анализа

В практике анализа хозяйственной деятельности термин «резервы» употребляется в двояком значении. Во-первых, резервами считаются запасы ресурсов (сырья, материалов, оборудования,...
• Предложения по развитию и повышению эффективности финансово-хозяйственной деятельности предприятия деятельности

Залог выживаемости предприятия – его прочное положение на рынке. Чтобы предприятие могло эффективно функционировать и развиваться , ему прежде всего нужна устойчивость денежной выручк...